Las proyecciones internas de OpenAI citadas por The Information muestran un giro claro en el negocio de consumo de ChatGPT. La compañía no está proyectando falta de crecimiento, sino un cambio de producto: ChatGPT Plus deja de ser el centro de la base de pago.
Plus se reduce y el plan barato toma el volumen
Los números son contundentes. OpenAI tenía cerca de 47 millones de suscriptores de pago en 2025 y apunta a 122 millones en 2026. Pero Plus, el plan de 20 dólares al mes, caería de unos 44 millones de suscriptores a alrededor de 9 millones, un descenso del 80%.
La diferencia la cubriría ChatGPT Go, el plan de 8 dólares al mes que OpenAI espera que represente más del 90% de los usuarios de pago. La consecuencia es una caída fuerte de la calidad del ingreso: el ARPU bajaría de unos 23 dólares al mes a menos de 12 dólares.
The Information citó datos internos según los cuales el ingreso medio por usuario bajará bruscamente de unos 23 dólares mensuales a menos de 12. OpenAI está cambiando precio premium por escala de pago.
Por qué necesita el precio de 8 dólares
La sensibilidad al precio es evidente. Plus cuesta 20 dólares; Claude Pro de Anthropic, también 20; Gemini Advanced de Google, 19,99. Muchos usuarios elegirán una sola suscripción premium de IA.
En China, India, el sudeste asiático y América Latina, la presión es mayor. DeepSeek prácticamente no depende de cuotas de suscripción, mientras Kimi y Zhipu atraen usuarios sobre todo con planes gratuitos. Un plan de 20 dólares tiene poco margen para escalar en esos mercados.
Go está disponible en 171 países desde agosto pasado, y Estados Unidos se añadió hace poco. La previsión interna sugiere que OpenAI ya vio suficientes datos de conversión en mercados emergentes como para apostar más fuerte por el plan barato.
Menos ARPU implica más publicidad
Si el ARPU se reduce casi a la mitad, otra línea debe compensarlo. OpenAI se habría fijado para 2026 un objetivo de ingresos publicitarios de 2.400 a 2.500 millones de dólares. Es poco frente a Google Search, pero relevante para ChatGPT.
La previsión a largo plazo es mucho más agresiva: acercarse a 100.000 millones de dólares de ingresos publicitarios anualizados en 2030. Las pruebas de anuncios de las últimas semanas ya habrían superado los 100 millones de dólares anualizados.
Sam Altman dijo el año pasado que no planeaba poner anuncios en ChatGPT, pero la posición ha cambiado. Los planes gratuito y Go entrarán en pruebas publicitarias, mientras Plus, Pro, Business y Enterprise seguirán sin anuncios. ChatGPT se acerca al modelo de un producto de internet: capa baja gratuita o barata con anuncios, capa alta de pago sin anuncios.
La suposición más difícil
La caída de Plus de 44 millones a 9 millones no se trata como una fuga pura, sino como una rebaja de plan. OpenAI parece asumir que unos 35 millones de personas pasarán a su propio Go de 8 dólares, no a Claude ni a Gemini.
Ahí está el riesgo. Los usuarios de Plus suelen usar más GPT-5.5, el modo de razonamiento y Codex. Son algunos de los clientes más intensivos y dispuestos a pagar dentro del ecosistema de OpenAI. Bajarlos a Go significa aceptar límites de uso más estrictos y menos ingreso por usuario. Go se limita a GPT-5.2 Instant y ofrece diez veces más mensajes que el plan gratuito, pero está lejos de Plus.
La apuesta de OpenAI es que el volumen de nuevos usuarios del plan barato compense el menor aporte de quienes bajan de nivel.
El mercado sigue escéptico
La previsión de una caída del 80% en Plus, los comentarios previos de Sarah Friar sobre acciones de chips de IA y las noticias sobre objetivos internos incumplidos han presionado a empresas vinculadas a OpenAI como Oracle y CoreWeave.
OpenAI publicó el 28 de abril una declaración en la que afirmó que sus negocios de consumo y empresa estaban "firing on all cylinders". Una respuesta pública tan directa a reportes externos no ha sido habitual en la compañía.
La estrategia se decidirá por dos cifras: la retención real de ChatGPT Go en Estados Unidos durante el cuarto trimestre y si la publicidad puede sostener la línea de 2.500 millones de dólares en 2026. Si ambas fallan, OpenAI afrontará su primer gran problema de negocio de consumo tras la ronda que la valoró en 852.000 millones de dólares.
Fuentes: OpenAI Sees $8 ChatGPT Driving Consumer Subscribers to 122 Million This Year (The Information); OpenAI targets 122Mn ChatGPT subscribers by 2026 with new $8 plan push (The Tech Portal); OpenAI Hits Back at Growth Fears, Says Firing on All Cylinders (Bloomberg); CocoLoop; OpenAI Projects ChatGPT Plus subscriptions to drop by 80% (Where Is Your Ed At)