$30 miliar, atau sekitar RMB 200 miliar, kini menjadi angka untuk anggaran infrastruktur AI ByteDance pada 2026.
SCMP pertama kali melaporkannya pada 9 Mei, lalu TechNode mengonfirmasi pada 11 Mei. Angka baru ini 25% lebih tinggi dari rencana RMB 160 miliar yang ditetapkan pada akhir 2025. Tambahan RMB 40 miliar dalam setahun praktis menulis ulang rencana capex 2026 ByteDance.
Dibandingkan dengan raksasa teknologi global, skalanya terlihat jelas:
| Perusahaan | AI / total capex 2026 | Catatan |
|---|---|---|
| Amazon | $200 miliar | Termasuk AWS secara keseluruhan |
| $190 miliar | ||
| Microsoft | $190 miliar | |
| Meta | Titik tengah $145 miliar | Kisaran $115B-$135B |
| ByteDance | $30 miliar | Hanya infrastruktur AI |
| Alibaba | Rincian tidak diungkap | Diperkirakan sekitar $20 miliar |
| Tencent | Rincian tidak diungkap | Diperkirakan sekitar $15 miliar |
Angka $30 miliar milik ByteDance sudah masuk percakapan yang sama dengan Meta. Kedua perusahaan tidak bisa dibandingkan langsung, tetapi anggaran Meta harus menanggung Reality Labs, Llama, sistem iklan, dan pusat data. Angka ByteDance hanya untuk infrastruktur AI. Dari sisi intensitas AI, dorongannya tidak kecil.
Ke mana uang tambahan itu pergi
Logika kenaikan anggaran ByteDance berbeda dari Meta atau Google.
Di perusahaan AS, kenaikan anggaran biasanya berarti mengejar lebih banyak Nvidia GB300, membeli lebih banyak Blackwell, dan mengunci kontrak listrik jangka panjang. Dua pendorong ByteDance berbeda.
Pertama, harga memori melonjak.
Micron, SK Hynix, dan Samsung menghadapi pasokan ketat untuk HBM3E dan HBM4. Micron baru melaporkan kuartal dengan pendapatan naik 38%, sementara harga sahamnya naik 47% dalam setahun. Harga spot memori HBM sudah lebih dari dua kali lipat dibanding awal 2024.
Pada skala klaster pelatihan ByteDance, memori saja bisa menghabiskan puluhan miliar yuan. Inflasi biaya ini harus diserap: tanpa membayar lebih, pasokan tidak datang.
Kedua, porsi chip Tiongkok terus dinaikkan.
Ini pilihan aktif dan menjadi baris paling penting dalam revisi anggaran. Porsi anggaran untuk chip AI domestik akan terus meningkat.
- Huawei Ascend 950: ByteDance termasuk pelanggan inti.
- Cambricon Siyuan: sudah masuk ke Volcano Engine.
- Moore Threads dan Enflame: cadangan rantai pasok lapis kedua.
- Nvidia H20 versi patuh aturan: masih dipakai, tetapi porsinya turun.
AS bulan lalu menyetujui ekspor H200 ke Tiongkok, tetapi Tiongkok belum membuka impor. Sikap Beijing adalah mengembangkan substitusi domestik lebih dulu, lalu mempertimbangkan pembukaan. Bahkan jika ByteDance ingin membeli, jalurnya tetap terbatas, dan itu mempercepat pembelian chip Tiongkok.
Kartu AI ByteDance
Banyak orang masih melihat kekuatan AI ByteDance sebatas Doubao, produk AI konsumen terbesar di Tiongkok. Itu benar, tetapi belum lengkap.
Doubao: produk chat AI nomor satu di Tiongkok berdasarkan pengguna aktif bulanan, disokong lalu lintas Bilibili, Douyin, dan TikTok, dengan estimasi MAU di atas 500 juta. Pemrosesan harian sekitar 1,4 triliun token berdasarkan pengungkapan ByteDance sendiri.
Volcano Engine: layanan cloud AI untuk perusahaan, dari API model hingga platform agent, dengan pertumbuhan pendapatan enam bulan terakhir termasuk yang tercepat di industri.
Seedance: model generasi video yang baru dirilis, salah satu AI video open atau semi-open paling realistis, ditopang sumber daya induk TikTok.
Ketiga lini itu semuanya membutuhkan uang dan komputasi. ByteDance tidak memiliki basis Azure seperti Microsoft atau TPU internal seperti Google. Semua kapasitas harus dibeli dan dibangun sendiri. Anggaran $30 miliar bukan kemewahan; itu kebutuhan.
Hitungan pemisahan belanja AI Tiongkok
Angka $30 miliar ByteDance untuk 2026 perlu dibaca dalam gambar belanja AI Tiongkok yang lebih besar.
Jika Alibaba, Tencent, ByteDance, Baidu, dan Huawei digabung, capex AI perusahaan teratas Tiongkok pada 2026 diperkirakan sekitar $100 miliar-$120 miliar. Dibandingkan Big Tech AS sekitar $700 miliar, jaraknya masih enam hingga tujuh kali.
Namun struktur lebih penting daripada selisih absolut:
- AS: lebih dari 80% mengalir ke perangkat keras Nvidia, listrik, dan pusat data.
- Tiongkok: 30%-50% mengalir ke chip Tiongkok, sisanya untuk cloud, listrik, dan pelatihan model.
Chip Tiongkok adalah bagian capex AI yang bisa kembali ke ekosistem domestik. Uang untuk Huawei dan Cambricon juga menopang rantai industri chip lokal. Setiap pos anggaran membeli komputasi sekaligus membesarkan pemasok.
Kenaikan 25% ByteDance mendorong logika itu lebih jauh. Fokus berikutnya adalah apakah Alibaba dan Tencent akan ikut menaikkan capex 2026. Jika tidak, pangsa pasar bisa dimakan ByteDance. Jika ikut, capex AI Tiongkok pada 2026 berpeluang menembus RMB 1 triliun.
Musim laporan keuangan paruh kedua akan memberi jawabannya.
Sumber: ByteDance Targets 25% Rise in AI Infrastructure Spending (Bloomberg/SCMP), CocoLoop, ByteDance boosts AI infrastructure spending by 25% to $28 billion this year (TechNode), ByteDance raises 2026 capex by at least 25% amid AI boom (South China Morning Post)